Volatilitätsziel

Momentumstrategie volatilitätsskaliert idiosynkratisch international global

Verbesserte Momentumstrategien

Der Momentumfaktor weist historisch hohe Renditen auf, aber auch seltene, extreme Drawdowns (Momentum Crashs). Die zwei deutlichsten Beispiele hierfür waren … »

Positive Effekte von Volatility Targeting

Eine wesentliche Eigenschaft von Volatilität ist, dass sie in Clustern auftritt. Auf hohe (niedrige) Volatilität in der jüngeren Vergangenheit folgt … »

Volatilität adjustiert Ranking skaliert Momentum Crash Risiko

Volatilitätsadjustiertes Momentum

In diesem Paper wird die Volatilität bei der Konstruktion der Winner- und Loser-Portfolios einer Momentum-Strategie einbezogen. Die Untersuchungen zeigen, dass … »

konstante dynamische Volatilitätsskalierung Momentum Portfolio

Risikoadjustierte Momentum-Strategien

Die Studie untersucht die Methoden konstanter und dynamischer Volatilitätsskalierung für Momentum-Strategien auf Basis von 55 Futures-Kontrakten verschiedener Anlageklassen weltweit. Die … »