Charakteristika Faktor Momentum Fonds

Wettbewerb und Momentum-Renditen

In dieser Studie wird ein interessanter Untersuchungsansatz verwendet. Die Forscher messen, in welchem Umfang bei einzelnen Aktien institutionelle Konkurrenz um … »

kurzfristig Momentum Reversal Handelsvolumen Volumen

Kurzfristiges Momentum

Aktien mit kurzfristigem Momentum (1 Monat) und gleichzeitig hohem Handelsvolumen zeigen kein klassisches kurzfristiges Reversal, sondern anhaltendes Momentum. Im Gegensatz … »

Faktor Industry Momentum

Faktor-Momentum

Die Renditen der verschiedenen bekannten Risikofaktoren neigen kurzfristig dazu, weiter anzuhalten, wenn sie sich erst einmal etabliert haben. Dies stellt … »

Linksschiefe Left Tail Risk Momentum

Linksschiefe-Momentum

Die Studie untersucht den Zusammenhang des Auftretens einzelner großer Kursverluste (negative Schiefe in der Renditeverteilung bzw. Left Tail Risk) mit … »

Volatilität adjustiert Ranking skaliert Momentum Crash Risiko

Volatilitätsadjustiertes Momentum

In diesem Paper wird die Volatilität bei der Konstruktion der Winner- und Loser-Portfolios einer Momentum-Strategie einbezogen. Die Untersuchungen zeigen, dass … »

Schema Cross Sectional Momentum Strategie

Der Momentum-Begriffsdschungel

Momentum ist ein Begriff, der vielfältig verwendet wird und manchmal etwas Verwirrung verursacht. Grundsätzlich gibt es nur 2 Arten, wie … »

Auszahlungsprofil Trendfolge Strategie

Keep Up The Momentum

Das Paper fasst die Ergebnisse der im Jahr 2017 erschienenen Studie „Understanding the Momentum Risk Premium“ in vereinfachter Form zusammen … »

konstante dynamische Volatilitätsskalierung Momentum Portfolio

Risikoadjustierte Momentum-Strategien

Die Studie untersucht die Methoden konstanter und dynamischer Volatilitätsskalierung für Momentum-Strategien auf Basis von 55 Futures-Kontrakten verschiedener Anlageklassen weltweit. Die … »